不可否認，味精行業現在面臨著10多年來最困難的一段時間。與之前的歷次行業整合不同，特別是在2006-2008年的行業大戰之后，味精行業格局已經發生深刻變化，行業集中度不斷提升，以阜豐集團和梅花集團等為代表的第一軍團逐步形成。毫無疑問，在這種行業格局之下，此次戰火的蔓延必將比前期更加復雜，博弈已然在向縱深化發展。
據有關部門統計，截至2012年末，以玉米為原料、實施全產業鏈生產的企業僅存10家左右，市場明顯向阜豐、梅花、伊品等優勢企業靠攏，行業集中度在明顯提高。而長江以南的味精生產廠家基本都在06-08年那場大戰中被消滅，根本沒有機會支撐到眼下這場全面升級的戰役，即使碩果僅存的幾個廠家亦不過靠采購大包裝進行分裝來維持運轉。山東的傳統強勢企業也由于原材料供需形勢的變化，企業經營壓力日益增大。實際上，出現這種局面，正是市場競爭的必然結果。在此之前，全國200多家味精生產企業，產業集中度非常低、上下游議價能力特別弱，制約著優勢產能的發揮，不利于整個行業的發展，而產能相對過剩、市場競爭混亂無序正是這些問題的集中表現。事實上在近年國家公布淘汰落后產能名單之前，這些產能早已被市場判處了“死刑”。
眾所周知，谷氨酸味精行業屬于技術壁壘不高、資金投入較大的成熟制造業，類似于其他成熟制造業，競爭的手段往往以直接的價格戰為主導。從制造環節本身考慮，盡可能的謀求綜合成本最低，是行業競爭的第一層面。應該看到，通過06-08年的戰役，味精行業的產業集中度明顯提升，阜豐、梅花等領導企業集團逐漸開始展現出巨人身姿，然而混亂無序的局面并未得到根本改變，整個行業的競爭仍然處于初級階段，這種局面長期存在，必然會對生產廠家造成深遠影響，進而影響整個行業的發展進程。
事實上，這個局面沒有維持太久。味精價格自2009年起從最低點的6400元/噸左右，一路扶搖直上，在2009年末達到極致，最高達到13000元/噸。市場的優異表現，暫時掩蓋了行業的階段性不足，行業第一集團加快全國產業布局，一邊享受著整合之后的利潤高峰，一邊進行著規模擴張伴生的內部消化，同時，又為下一輪戰役的打響做好了準備。其他尚存廠家也紛紛開足馬力，其動向亦構成下一輪戰役的前提。行業在平靜的表象中積蓄著能量。
硝煙尚未散去，戰火再次臨近。
2011年中期，阜豐、梅花、伊品的新增產能陸續到位，中糧亦進入味精領域，產能開始釋放。新的一輪價格風暴旋即開始，味精行情一路下探，截至今年5月底，各主要味精生產廠家售價已跌破7000元/噸。
由領導性企業主導的博弈，其復雜程度遠大于上一輪近乎混戰的戰役。一方面，不同企業的發展階段、產能投向和投放進度有差異；另一方面，大企業之間往往又會維持著微妙的平衡。行業格局已經發生了很深刻的變化，領導性企業的出現，使得后續博弈走向縱深化，綜合競爭的時代已經到來。如果說前面的競爭是制造環節的競爭，后面的競爭將是企業綜合實力的競爭。蛋糕只會越做越大，從現階段往后看，產業會進一步集中。相對其他企業，以阜豐、梅花為代表的第一集團憑借完善的產業布局、完整的產業鏈條已經占據了先機和主動，后競爭時代伴隨著廠家行業自律意識的覺醒，有望在相當長的一段時間內處于相對平衡之中，味精行業預期將邁入合作與競爭相對平穩的2.0時代。目前已知的消息，市場已經逐步趨穩，價格正在逐漸回暖，部分市場已經報價7600元/噸。
需要指出的是，由于同大眾的日常消費掛鉤，味精行業展現出明顯的需求穩定性和復蘇快速性。通過行業經濟指標的對比我們可以發現，味精行業在經濟波動中表現平穩，鮮受經濟大環境影響，并且在食品行業子行業中，是表現最為出色的子行業之一。而更多以概念出現的第二代、第三代調味品的競爭，也并不會造成味精行業的衰微。據估算，中國大陸增鮮調味品市場的容量超過300億元，占調味品行業總體容量的近25%，這其中，以味精為代表的傳統增鮮調味品直接市場容量又占到70%以上。可以說，味精仍是目前中國大陸增鮮調味品市場最重要的品種之一。按照現階段味精需求的結構，食品加工業消費了50%左右的味精供給，餐飲業消費了30%，家庭消費為20%左右。這三個渠道的增長，亦將成為帶動調味品市場發展的動力。我們有理由相信，隨著中國經濟發展和城鎮化進程加快，產業集中度更高、競爭更加有序、產銷相對平衡的味精行業，將會在平穩增長中迎來新的發展機遇。
日期：2013-08-07
